您当前的位置:首页 > 投资者关系

公告书之深交所最新公告

  公告书之深交所最新公告_英语学习_外语学习_教育专区。深交所最新公告 【篇一:上交所深交所重大重组规则比较】 项目主要阶段规定对比表 【篇二:上交所上市公司股东减持信息披露要点总结】 上交所上市公司股东减持信息披露要点总结 上市公司股东减持其持有的上市

  深交所最新公告 【篇一:上交所深交所重大重组规则比较】 项目主要阶段规定对比表 【篇二:上交所上市公司股东减持信息披露要点总结】 上交所上市公司股东减持信息披露要点总结 上市公司股东减持其持有的上市公司股份达到一定的比例,应向上 市公司报告并履行相应的信息披露义务。《中华人民共和国公司法》 (以下称“《公司法》”)、《中华人民共和国证券法》(以下称 “《证券法》”)、《上市公司收购管理办法(2014 修订)》(以下 称“《收购管理办法》”)等法律、法规及中国证券监督管理委员会 (以下称“中国证监会”)其他监管规定对上述信息披露时点及披露 内容做了规定。本文结合上述规定及上海证券交易所(以下称“上交 所”)最新发布的监管规则对上交所上市公司股东减持的信息披露情 况进行较为详尽的梳理。 一、减持上市公司股份的信息披露义务 (一)减持计划预披露 根据上交所于 2016 年 1 月 9 日发布的《上 市公司大股东、董监高减持股份的若干规定》(以下称“《减持规 定》),上市公司控股股东和持股 5%以上股东计划通过证券交易所 集中竞价交易减持股份,应当在首次卖出的 15 个交易日前预先披露 减持计划。上市公司大股东减持计划的内容应当包括但不限于:拟 减持股份的数量、来源、减持时间、方式、价格区间、减持原因。 减持计划公告内容详见上交所于 2016 年 1 月 7 日发布的临时公告格 式指引《第九十八号上市公司股东减持股份计划 /计划实施情况公告》 (以下称“《减持公告》”)。 (二)公开发行前持股 5%以上股东减 持前的信息披露义务 根据《中国证监会关于进一步推进新股发行体制改革的意见》规定, 发行人应当在公开募集及上市文件中披露公开发行前持股 5%以上股 东的持股意向及减持意向。持股 5%以上股东减持时,须提前三个交 易日予以公告。 (三)原持股 5%以上股东减持至 5%以下的披露义务 根据上交所《上海证券交易所大宗交易系统专场业务办理指南(试 行)》规定,持股 5%以上股东因减持股份导致其持股比例低于 5% 的,应当在二个交易日内公告,公告格式及内容参考上交所临时公 告格式指引《第八十三号上市公司关于股东权益变动的提示公告》。 (四)减持比例达到 5%时的信息披露义务 需要指出的是,根据《收购管理办法》及《公开发行证券的公司信 息披露内容与格式准则第 15 号——权益变动报告书(2014 年修 订)》之规定,我们认为减持比例达到 5%时仅需披露简式权益变动 书。但实践中,涉及到控股股东/实际控制人持有的权益变动或减持 前持有上市公司已发行股份超过 20%股东减持的,一般披露详式权 益变动书。 (五)减持计划实施完毕或减持期限届满的信息披露义 务 根据《减持公告》,上市公司控股股东和持股 5%以上股东在减持 计划实施完毕后或减持期限届满后两个交易日内,应当适用《减持 公告》披露减持计划实施情况。 (六)董事、监事和高级管理人员减持的特殊披露义务 根据《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变 动管理规则》规定,上市公司董事、 监事和高级管理人员所持本公司股份发生变动的,应当自该事实发 生之日起 2 个交易日内,向上市公司报告并由上市公司在证券交易 所网站进行公告。上述上市公司董事、监事和高级管理人员所持本 公司股份,是指登记在其名下的所有本公司股份。上市公司董事、 监事和高级管理人员从事融资融券交易的,还包括记载在其信用账 户内的本公司股份。 此外,监管机关针对存量股份转让的信息披露进行了特殊规定。例 如,根据《股权分置改革管理办法》第三十九条,持有、控制公司 股份百分之五以上的原非流通股股东,通过证券交易所挂牌交易出 售的股份数量,每达到该公司股份总数百分之一时,应当在该事实 发生之日起两个工作日内做出公告,公告期间无须停止出售股份。 二、持股变动期间限制 (一)一般性规定 为维护证券市场秩序,加强对上市公司特定股东持股变动情况的监 管,监管部门针对特定时期或特定身份的股东减持作出了一定限制。 主要包括以下方面: 1、窗口期限制:上市公司董事、监事和高级管理人员在上市公司定 期报告、业绩预告、业绩快报或其他可能对上市公司股票交易价格 产生重大影响的事项披露的一定期间内,不得买卖上市公司股票; 2、任职资格限制:针对上市公司董事、监事和高级管理人员在其任 职期间及离职一定期间内转让股票的限制; 3、短线交易限制:上市公司董事、监事、高级管理人员、持有上市 公司 5%以上股份的股东,将其持有的该公司的股票在买入后六个月 内卖出,或者在卖出后六个月内又买入,由此所得收益归该公司所 有; 4、内幕交易限制:证券交易内幕信息的知情人和非法获取内幕信息 的人,在内幕信息公开前,不得买卖该公司的证券,或者泄露该信 息,或者建议他人买卖该证券。 (二)最新监管规定 除以上一般性规定,上交所于 2016 年 1 月 9 日发布的《减持规定》 对上市公司控股股东和持股 5%以上股东及董事、监事、高级管理人 员减持股份行为作出了进一步限制,具体如下: 1、控股股东和持股 5%以上股东减持期间限制 根据《减持规定》第六条,具有下列情形之一的,控股股东和持股 5%以上股东不得减持上市公司股份: ①上市公司或者大股东因涉嫌 证券期货违法犯罪,在被中国证监会立案调查或者被司法机关立案 侦查期间,以及在行政处罚决定、刑事判决作出之后未满六个月的; ②大股东因违反证券交易所自律规则,被证券交易所公开谴责未满 三个月的; ③中国证监会规定的其他情形。 根据《减持规定》第九条,上市公司控股股东和持股 5%以上股东 在三个月内通过证券交易所集中竞价交易减持股份的总数,不得超 过公司股份总数的百分之一。 2、董事、监事及高级管理人员减持的限制 根据《减持规定》第七条,具有下列情形之一的,上市公司董事、 监事及高级管理人员不得减持股份: ①董事、监事及高级管理人员 因涉嫌证券期货违法犯罪,在被中国证监会立案调查或者被司法机 关立案侦查期间,以及在行政处罚决定、刑事判决作出之后未满六 个月的; ②董事、监事及高级管理人员因违反证券交易所自律规则,被证券 交易所公开谴责未满三个月的; ③中国证监会规定的其他情形。 【篇三:深交所股票上市规则修订要点及问答】 关于发布《深圳证券交易所股票上市规则》(2008 年修订)的通知 各上市公司、保荐人: 《深圳证券交易所股票上市规则》(2008 年修订)(以下简称 “《上市规则》”)已经中国证监会批准,现予以发布,自 2008 年 10 月 1 日起正式施行。《深圳证券交易所股票上市规则》(2006 年 修订)、《关于深圳证券交易所股票上市规则有关上市公司股权分 布问题的补充通知》同时废止。 为保证《上市规则》的顺利实施,现将有关事项通知如下: 1、截至目前,上市公司存在被控股股东及其关联方非经营性占用 资金或违反规定程序对外提供担保情形且预计不能在 2008 年 12 月 31 日前解决的,公司应当在《上市规则》施行后五个交易日内发布 风险提示公告,说明公司如在 2008 年 12 月 31 日前仍不能解决上述 问题的,其股票将被实行其他特别处理;自《上市规则》施行之日 起,上市公司新发生被控股股东及其关联方非经营性占用资金或违 反规定程序对外提供担保且情形严重的,公司股票及其衍生品种将 在相关情况公告当日被停牌一天。自复牌之日起,该公司股票被实 行其他特别处理。 2、上市公司被法院受理其破产或者已进入破产重整、和解程序的, 公司董事会应当自《上市规则》施行后五个交易日内发布提示公告, 充分揭示公司可能存在股票被终止上市的风险。 3、上市公司与关联人签订日常关联交易协议期限超过三年的,应 当按照《上市 规则》第 10.2.13 条的规定,在 2008 年 12 月 31 日前重新履行相应 的审议程序和信息披露义务。 4、上市公司现任董事、监事和高级管理人员应当重新签署《董事 (监事、高级管理人员)声明及承诺书》(新版《董事(监事、高 级管理人员)声明及承诺书》格式可在本所“上市公司业务专区”下 载),并于 2008 年 12 月 31 日前报送本所。 特此通知。 附:《深圳证券交易所股票上市规则》(2008 年修订) 《深圳证券交易所股票上市规则(2008 年修订)》修订说明 《深圳证券交易所股票上市规则》(2006 年修订)(以下简称 “《上市规则》”)自 2006 年 5 月 19 日颁布实施至今,我国证券市 场发生了重大变革,上市公司股权分置改革工作的顺利进行和证券 发行制度的改革、新《上市公司收购管理办法》的实施和股权激励 的试行,使市场格局、市场规模、市场参与主体的结构及其行为方 式都发生了根本变化,市场投资理念得以更新,股市交易趋于繁荣, 市场重组融资的创新手段丰富多样,但与此同时,选择性信息披露 和内幕交易等问题凸现。随着新《会计准则》和《企业破产法》的 施行,也带来了公司估值和会计处理规范问题以及破产公司的信息 披露规范问题。日益严峻的监管形势,要求我们的监管规则必须为 之及时更新。 一、修订思路 根据证监会 2007 年出台的《上市公司信息披露管理办法》(以下 简称“《信息披露办法》”)和本所于 2006 年颁布的《关于深圳证券 交易所股票上市规则有关上市公司股权分布问题的补充通知》(以 下简称“《股权分布通知》”)、《上市公司公平信息披露指引》、 《股东和实际控制人信息披露指引》、《股票交易异常波动信息披 露指引》、《业绩预告、业绩快报信息披露指引》等规定,结合证 券市场最新监管形势及典型监管问题,通过反复讨论并听取多方意 见后,及时对《上市规则》进行修订。 二、主要修订内容 (一)重塑公平披露的基本理念,引导公司规范披露行为 1.梳理信息披露基本理念及原则 明确细则、指引等规定在交易所规则中的法律地位,对真实、准确、 完整、及时和公平进行了具体诠释。强调公平披露理念、遏制选择 性信息披露行为, 禁止上市公司及有关人员以接受调研采访或通过 博客论坛等方式泄漏未公开重大信息; 要求 a+h 等两地上市公司, 必须做到不同上市地的信息披露报告同步、报送材料及披露内容的 一致。 2.提升公司信息披露重视程度 要求公司根据《信息披露办法》建立信息披露事务部门,制定执行 并报备其信息披露事务管理制度;强调公司及其董事、监事及高管 人员不得以任何方式泄露重大信息;明确董事、监事及高管人员编 制和披露定期报告的各自职责,以规范公司重大信息的报告程序和 披露行为;要求公司董事会应当对公司股价异动和市场传闻进行主 动求证、真实澄清,不得以存在不确定性和需要保密等理由推诿 应尽披露义务。 3. 发挥董秘在信息披露中的协调管理职能 日常监管实践发现,有相当部分公司董秘虽名义为高管人员,而在 实际工作中却仅仅从事信息披露的文书和联络事务,因其权利受限 无法及时掌握公司的重大动态,缺乏足够的知情权,难以更好地督 促公司履行其应尽信息披露义务,难以起到《信息披露办法》第 58 条所要求的董事会秘书“应当与公司董事长、经理共同对公司临时报 告信息披露的真实性、准确性、完整性、及时性和公平性负主要责 任”的作用。本次规则调整了董秘的工作职责,要求董秘应负责公司 信息披露事务部门,管理和协调信息披露事务、投资者关系管理等 工作,并有义务培训和协作公司董、监、高知法守法。 (二)加强对公司高管、控股股东及实际控制人的监管 1.强化控股股东及其控制人的公平披露义务 强调上市公司股东及其实际控制人自身的及时披露和公平披露义务, 以及在获取上市公司重大信息时应恪守的公平性。为谨防公司大股 东及其实际控制人滥用控制权获取内幕信息,要求公司对外报送文 件及传递信息涉及重大敏感信息,均应及时向本所报告并按规定披 露。 2.加强公司股东交易行为规范和诚信监管 针对全流通时代较为突出的上市公司股东交易行为规范问题,重点 强化公司股东买卖本公司股份的守法合规性,规定上市公司董事会 应当负责监督相关违法收益的上缴并及时对外披露。 就证券市场存在的信用缺失现象和股改过程中上市公司大股东及其 控制人违背承诺等问题,强调股东及其控制人对公开承诺事项的义 务履行,加强诚信监管。 3.明确公司高管的信息披露义务 依据《刑法修正案(六)》修订董事、监事及高级管理人员的《声 明及承诺书》,强化相关人员的法律风险意识;明确上市公司董事、 监事、高管人员在公司履行定期报告法定披露义务中的各自职责, 区分各自应承担的编制、审议和签字确认责任。 4、规范个人股票交易行为 根据证券市场不断涌现的高管交易行为规范问题,强调公司董事、 监事和高管买卖本公司股份应遵循的规定;加强内幕信息知情人的 监管,要求上市公司董、监、高管持股变动须提前向本所报备,证 券事务代表买卖公司股票也应当及时上网披露。 (三)修订停牌制度、改革停牌理念 根据监管实践,明确停牌制度应当以确保信息披露公平性和及时性 为主要原则,而不再以公告的重要性作为判断是否该停牌的依据, 包括: 1.取消例行停牌、突出警示性停牌 取消年度报告、重大事项公告的例行停牌规定。公司如预计重大事 项策划阶段不能保密等情况的,可主动向本所提出停牌申请。突出 披露不及时、涉嫌违法违规、股价异动、股权分布不符合条件等异 常警示性停牌。 2. 为盘中停牌和实时披露预留空间 为提高市场效率,借鉴海外市场的做法,对于有市场传闻且出现股 价异动的情况,将考虑增加盘中停牌,并利用网络平台适时推出实 时披露。 3. 遏制长期停牌,要求每周披露进展情况

来顶一下
近回首页
返回首页
一周人气文章排行榜
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
一周推荐文章排行榜
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5

网站简介版权所有